理臣百科歡迎您! 理臣:理臣教育官網 理臣咨詢官網
400-835-0088
會計百科
首頁 > 金融證券 > 利率掉期交易

利率掉期交易(interest rate swap)是掉期交易最常見的一種。利率掉期交易合約首先確定一個名義本金(Notional Principal) ,然后需要相反的兩方。在合約時間段中,其中一方同意定期付給另一方以固定利率(Fixed Rate)計算的現金流,另一方則同意定期回付以現時浮動利率計算的現金流,浮動利率經常以倫敦同業拆放利率(簡稱LIBOR)為浮動利率的標準。 查看詳情>>

負債轉換 利率掉期交易中的負債轉換(liability driven)等同于一方將定期支付固定利率的負債轉換成支付浮動利率的負債,另一方將定期支付浮動利率的負債轉換成支付固定利率的負債,負債的名義本金(Notional Principal)是一定的。 資產轉換 利率掉期交易中的資產轉換(asset driven)等同于一方將定期收入固定利率的資產轉換成收入浮動利率的資產,另一方將定期收入浮動利率的資產轉換成收入固定利率的資產,資產的名義本金(Notional Principal)是一定的。 金融機構的加入[編輯] 由于金融市場的多元需求,掉期交易在不停的發展。公司的不同規模以及不同需求使得公司在借貸方面的情況不同。很多機構或者公司由于有很好的信用評級,所以可以以很低的固定利率獲得貸款;很多公司由于信用評級不是很好,但是這些公司可以很好的短期通過商業票據以及銀行信用額度(bank line of credit)等來以浮動利率借貸。兩個不同的公司由于各自在浮動利率和固定利率有相對優勢(comparative advantage),形成了利率掉期交易的條件。這時候,金融機構... 查看詳情>>

暖暖高清在线观看视频桃花社区视频在线观看播放